偿债基金不是流动资产，因为它不能用于支付流动负债。不管二级债券市场如何波动，偿债基金均要向一个特别账户支付预付款。支付的利息及提存偿债基金。回购基金类似于偿债基金，但不是强制性。另外，通过建立偿债基金、将出口创汇与外债偿还相结合、提前或延迟偿还债务，也可以达到防范外债汇率风险的目的。为可预见的事准备好偿债基金。偿债基金折旧法尽管合理地考虑到了资金的时间价值因素，但却存在着严重的理论和实践缺陷。按比例的偿债基金强迫所有投资者在发行人退还债券的偿债基金时，按同等比例放弃他们所持有的债券，这通常只适用于记名证券。为了使发行的债券对稳健的投资者更具吸引力，有些公司设立了专门用于在到期日偿付债券的偿债基金。公司定期把现金存入偿债基金。 